Mitä ovat Angel Investors?
Enkelisijoittajat ovat epävirallisia sijoittajia, joilla on suuri nettovarallisuus yleensä yrittäjien ystävien ja perheen keskuudessa, jotka sijoittavat omat rahansa yrittäjiin joko kertaluonteisten sijoitusten tai jatkuvan rahan toimittamisen muodossa varhaisessa vaiheessa erittäin suotuisilla ehdoilla startup-yrityksille. Koska tällaisiin sijoituksiin liittyvä riskitaso on erittäin korkea, yleensä he sijoittavat alkupääomaa vaihtovelkakirjalainan tai oman pääoman vastineeksi, toisin sanoen he saavat hallinnan yrityksen oman pääoman omistuksesta.
Toisin sanoen, Angel Investor on henkilö, joka sijoittaa omat varansa yrityksen alkuvaiheessa ja osallistuu myös yrityskokemuksensa kautta. Nämä ovat yleensä varakkaita henkilöitä, jotka joko sijoittavat henkilökohtaiseen kapasiteettiin tai joukkorahoitusalustojen kautta verkossa tai rakentavat enkeli-sijoittajaverkoston yhdistämään pääomaa yhdessä ja sitten sijoittamaan alkuvaiheen startup-yrityksiin, joissa heillä on henkilökohtainen mieltymys tuotteeseen tai löytävät liikeidean tarpeeksi vakuuttava tullakseen suureksi menestykseksi.
Kuinka Angel Investors toimii?
- Yrityksen perustaminen vaatii yrittäjältä erinomaisen idean ja toteutusmahdollisuuden monien muiden tekijöiden ohella. Kaiken tämän lisäksi käynnistys edellyttää alkurahoitusta, joka on perusta sille, että idea muutetaan kannattavaksi yritykseksi.
- Yleensä alkurahoituksen tekee yrittäjä itse käynnistysnauhan avulla (Bootstrap on tilanne, jossa yrittäjä perustaa yrityksen henkilökohtaisen talouden avulla). Kaikilla yrittäjillä ei kuitenkaan ole varoja käynnistysvaiheen vaikutuksiin ja ideoiden toteuttamiseen, ja vaatii sellaisenaan rahoitusta ulkoisista lähteistä.
- Angel Investorin tehtävänä ei ole rakentaa yritystä, johon he aikovat sijoittaa, vaan tehdä sijoitus tai rakentaa enkeli-sijoittajaverkosto, joka voi olla joko pieni sijoitus idean aloittamiseen tai se voi olla suuri määrä ja myös tarjota liiketoiminnan näkemys ja mentorointi. Heidän tekemää alkuinvestointia kutsutaan siemenrahoitukseksi, ja se vaihtelee yleensä, mutta useimmissa tapauksissa se on enintään miljoona puntaa (vaihtelee maittain).
- Enkelisijoittajaverkosto edustaa yksityishenkilöitä, mutta sijoitus tehdään eri liiketoimintamuotojen, kuten osakeyhtiön, osakeyhtiön, sijoitusrahaston tai muunlaisten sijoitusvälineiden kautta.
- Tämä vaihtelee suuresti, mutta kaikkien yhteinen yhtäläisyys on riskinottohalukkuus ja vähäinen kysyntä ja hallinta vastineeksi, jonka he haluavat saada. He ottavat vain osuuden yrityksen omasta pääomasta, jolla ei ole arvoa sijoitushetkellä ja josta voi tulla jonain päivänä korvaamaton.
Enkeli-sijoittajien merkitys
Angel Investors -verkosto on erikoistunut alkuvaiheen liiketoimintaan. He keskittyvät auttamaan startup-yrityksiä ottamaan ensimmäisen askeleen liikeidean elinkelpoisuuden testaamisessa. He sijoittavat yleensä yrityksen aloittavaan yrittäjään yrityksen kannattavuuden sijasta, koska sijoitus tehdään jo ennen yrityksen elinkelpoisuuden testaamista. Niiden tarjoama pääoma voi olla joko kertaluonteinen sijoitus tai se voi olla jatkuvaa pääomatukea, joka auttaa yritystä selviytymään vaikeista alkuvaiheistaan ja saavuttamaan tason, jolla sen tuote / palvelu on testattu voi tulla esiin investointeja varten.
He ottavat suuren riskin, koska suurin osa heidän aloittamistaan siemenistä epäonnistuu alkuvaiheessa ja johtaa sijoittajien menetykseen. Siksi nämä ottavat yleensä hyvän osan osakkeiden omistuksesta, ja niillä on selkeästi määritelty irtautumisstrategia liiketoiminnassa, johon ne sijoittavat rahastonsa. He rahoittavat lupaavia startup-yrityksiä siinä toivossa, että heille maksetaan useita kertoja alkuperäiset kulut, kun yritys tulee menestymään.
Enkelisijoittajien tyypit
Keskustellaan seuraavista tyypeistä.
# 1 - sidoksissa
Se sisältää sijoittajat, jotka tuntevat henkilökohtaisesti liiketoiminnan, johon he sijoittavat, joko suoraan tai minkä tahansa enkeli-sijoittajaverkoston kautta
# 2 - Ei sisällä
Se sisältää sijoittajat, jotka eivät tunne yrittäjää suoraan ja joita ei ole lainkaan liitetty liiketoimintalinjaan.
Kuka voi tulla enkeli-sijoittajaksi
Kriteerit vaihtelevat maittain laillisen toimivallan perusteella, mutta sisältävät yleensä seuraavat:
- Pienin nettovarallisuusvaatimus (vähintään miljoona dollaria nettovarallisuutta ilman ensisijaisia koteja SEC-vaatimuksen mukaan)
- Vuotuisten vähimmäistulojen vaatimus (vähintään 200000 dollaria vuodessa SEC-vaatimuksen mukaan)
Näiden lisäksi enkeli-sijoittajalla on oltava vankka tietämys ja hänen on perehdyttävä hyvin tällaisten sijoitusten tekemiseen liittyvään riskiin.
Erot enkelisijoittajien ja pääomasijoittajien välillä
Eri enkeli-sijoittajien ja pääomasijoittajien väliset erot ovat seuraavat:
| Vertailun perusta | Enkeli Sijoittajat | Pääomasijoittajat | ||
| Tarkoitus | Siihen kuuluvat varakkaat henkilöt, jotka sijoittavat varhaisessa vaiheessa lupaaviin startup-yrityksiin henkilökohtaisesti. | Siihen kuuluvat ammattimaisesti hoidetut yritykset, jotka sijoittavat voimakkaaseen kasvupotentiaaliin, kun yritys itse on suorittanut perustyön. | ||
| Kuka sijoittaa ensin | Angel Investment edeltää riskipääomasijoituksia ja on riskialttiimpia kuin riskipääoma. | Pääomasijoitus seuraa Angel Investmentiä ja on suhteellisen vähemmän riskialtista, koska kannattavuus on jo tehty. | ||
| Sijoitettu määrä | Yleensä siemenrahoitus, joka voi olla pieni tai suuri määrä, mutta enintään miljoona puntaa. (vaihtelee maittain) | Se on kooltaan suurempi kuin Angel Investment. | ||
| Osallistuminen yritystoimintaan | Angel Investor antaa neuvoja ja ohjeita, mutta ei ole mukana yrityksen päivittäisessä toiminnassa. | Pääomasijoitukseen sisältyy suora osallistuminen liiketoimintaan. | ||
| Aika mukana | Se vie yleensä vähemmän aikaa ja paperityötä. | Se vie paljon aikaa ja vaatii perusteellista huolellisuutta ja tutkimusta. |
Lopulliset ajatukset
Angel Investors Networkilla on erittäin tärkeä ja välttämätön rooli käynnistysmaailmassa. He eivät vain tarjoa alkupääomaa, vaan myös houkuttelevat aloittelevia yrittäjiä asiantuntijaneuvojillaan ja mentorointillaan. Enimmäkseen on havaittu, että menestyvät enkelisijoittajat ovat työskennelleet samalla alalla kuin tukemansa yritys tarjoamalla alkuriskipääoman.
Angel Investors Network ottaa suuren riskin, koska yrityksillä, joihin ne sijoittavat, ei ole paljon julkisesti saatavilla olevaa tietoa. Näillä sijoittajilla on oltava korkea arvostelukyky yrittäjistä, joiden lupaavaan liiketoimintaan he aikovat sijoittaa rahansa.
