Systeemiriskin määritelmä
Systeemiriski on tapahtuman todennäköisyys tai riski, joka voi laukaista koko teollisuuden tai talouden kaatumisen. Se tapahtuu, kun pääomalainanottajat, kuten pankit, suuret yritykset ja muut rahoituslaitokset, menettävät pääomasijoittajien luottamuksen, kuten tallettajat, sijoittajat ja pääomamarkkinat, jne. Tämän tyyppistä riskiä ei voida mitata tai kvantifioida, mutta hallintaan ja hallintaan voidaan ryhtyä tiukoilla toimenpiteillä. säännellä sitä. Vuoden 2008 finanssikriisissä järjestelmäriski oli yksi tärkeimmistä tekijöistä.
Esimerkki systeemiriskistä
Yksi viimeaikaisista esimerkeistä on vuosien 2007–2008 finanssikriisi, joka alkoi Yhdysvaltain subprime-asuntolainamarkkinoiden ongelmien ja Lehman brother Inc: n romahtamisen vuoksi. Tämän suuren yrityksen romahdus johti likviditeettikriisiin, joka kiihtyi kaikkeen luotto- ja rahoitusmarkkinoilla ja johti talouskriisiin tai masennukseen Yhdysvalloissa
Taantuma johti maailmanlaajuiseen kaupan ja investointien laskuun, valtionvelkakriisiin, taantumaan muissa kehittyneissä talouksissa, myös Euroopassa, ja lopulta vuosien 2007–2008 taantumaan, joka selvisi vasta loppuvuodesta 2009.
Systeemiriskin tyypit
- Pankkisektorin paniikat : Tämä viittaa pankkisektorin kriisiin, joka johtuu siitä, että tallettajat nostavat enemmän rahaa kuin tarvitsevat. Näin tapahtuu yleensä, kun he näkevät muiden ihmisten vetävän rahaa talouteen.
- Omaisuushintojen lasku : Se tarkoittaa, että omaisuuden hintojen lasku, kuten asuminen ja osakkeet, voi johtaa järjestelmäriskin laukaisemiseen.
- Tartunta: Tämän tyyppinen järjestelmäriski tapahtuu, kun yhden vaikeuksissa olevan rahoituslaitoksen romahdus johti myös muiden romahtamiseen, kuten vuoden 2008 talouskriisissä.
Määräykset
Vuosien 2007–2008 maailmanlaajuisen taantuman jälkeen rahoitusalan sääntelyviranomaiset ympäri maailmaa alkoivat keskittyä vähentämään organisaatioiden haavoittuvuustekijää samankaltaisiin olosuhteisiin. Tätä varten he tekivät seuraavat vaiheet:
- He loivat tietyt säännöt ja vaatimukset, joita organisaation tulisi noudattaa, jos se täyttää tietyt kriteerit eli palomuuri tai suojaus järjestelmäriskistä johtuvien suorien vahinkojen estämiseksi.
- He korostivat vakavaraisuussääntöjen merkitystä ja kehittivät myös tiukkoja makro- ja mikrotalouspolitiikkoja, joita organisaatioiden tulisi noudattaa.
- Makrotalouspolitiikka kattaa koko markkinat tai koko talouden, kun taas mikrotalouspolitiikka säätelee yksittäisiä rahoituslaitoksia, kuten pankkeja, luotonantajia, vakuutusyhtiöitä, asuntolainamarkkinoita jne.
Vaikutus
- Se vähentää markkinoiden monipuolistamisen hyötyä; sitä kutsutaan joskus myös hajauttamattomaksi riskiksi.
- Rahoitusjärjestöt ovat alttiimpia järjestelmäriskeille kuin muut sektorit tai toimialat.
- Tapahtuman pieni esiintyminen voi johtaa koko talouden tai markkinoiden romahtamiseen.
- Ellei systeemiriskiä estetä tai sitä ei säännellä, se aiheuttaa finanssikriisin ja masennuksen, kuten se tapahtui vuosina 2007–2008.
Ehkäisy
Systeemiriskien ehkäisemisestä huolehtivat rahoitusalan sääntelyviranomaiset kaikkialla maailmassa vuosien 2007-2008 finanssikriisin jälkeen. He ryhtyivät seuraaviin toimiin varmistaakseen, että taloutta voidaan pelastaa vastaavilta tapahtumilta tulevaisuudessa:
- He laativat vankan ja tiukan mikro- ja makrotalouspolitiikan pankeille ja muille rahoituslaitoksille.
- Basel III -sopimus syntyi vuoden 2008 masennuksen jälkeen, joka otettiin käyttöön erityisesti pankkisektorin riskien lieventämiseksi pyytämällä niitä pitämään vaadittu vähimmäisomavaraisuusaste ja varantopääoma käsillä.
- He loivat myös muita palomuureja ja rajoituksia vähentääkseen koko talouden haavoittuvuutta järjestelmäriskien suhteen.
