Ero sijoitusrahastojen ja ETF: ien välillä
Sijoitusrahastoilla tarkoitetaan sijoitusjärjestelmiä, joita hallinnoidaan aktiivisesti ja ammattimaisesti, kun rahaston talot keräävät eri sijoittajien rahaa ja sijoittavat ne sitten hajautetun alueen talon eri osuuksiin, kun taas ETF: t (pörssinoteeratut rahastot) viittaavat arvopaperikoriin, joka pörssissä käydään kauppaa osakkeen tavoin ja näitä varoja hallinnoidaan passiivisesti, ja niitä voidaan käydä vapaasti kaupassa markkinoilla pörssistä, jossa ne on listattu.
Sijoittajille on olemassa erilaisia sijoitusmahdollisuuksia kasvattaa rahaa. Sijoitusrahastot ja ETF: t ovat kaksi sellaista liikennemuotoa, jotka ohjaavat tehtyjen sijoitusten kertomista niiden välisellä rajalinjalla. Sijoitusrahastoihin liittyy yhteinen taloudellinen tavoite, jonka mukaan varainhoitoyhtiö sijoittaa eri arvopapereihin kertyneet varat pääoma- ja rahamarkkinoille. Niitä pidetään turvapaikkana, koska ne noudattavat tiettyä strategiasarjaa tavoitteenaan tarjota johdonmukainen tuotto markkinoiden korkotasoa korkeampi.
ETF: t toisella puolella ovat samanlaisia kuin sijoitusrahastot, mutta niillä käydään kauppaa pörssissä.
Sijoitusrahastot vs. ETF-infografiikka
Katsotaanpa suurimmat erot sijoitusrahastojen ja ETF: n välillä.
Tärkeimmät erot
- Sijoitusrahastot ovat joukko sijoittajia eri sijoittajilta, jotka sijoittavat edelleen osakemarkkinoille sijoittajien puolesta. Sijoitus tehdään hajautettuihin arvopapereihin tavoitteena tarjota korkeampi tuotto kuin vallitseva riskitön tuottoprosentti. Toisaalta ETF on sijoitusrahasto, jolla käydään kauppaa pörssissä. Nämä ETF: t seuraavat indeksiä kuten osakeindeksi / joukkovelkakirjaindeksi.
- Sijoitusrahastoihin sisältyy rahaston talon osaketulojen kauppa, kun taas ETF: iin kuuluu kahden sijoittajan välinen kaupankäynti jälkimarkkinoilla.
- Sijoitusrahastojen keskimääräinen kulusuhde on suhteellisen korkeampi, koska ne seuraavat useita indeksejä ja arvopapereita, kun taas ETF: t seuraavat tiettyä indeksiä ja käyttävät passiivista strategiaa, mikä vähentää edelleen keskimääräistä kulusuhdetta. Tämä näkökohta voi edelleen parantaa ehdotettujen sijoitusten tuottoa.
- Sijoitusrahastoja hallinnoivat aktiivisesti nimetyt rahastonhoitajat, joiden vastuulla on jatkuvasti ostaa ja myydä arvopapereita odotetun tuoton ylittämiseksi. ETF: t noudattavat passiivista hallintatyyliä, koska ne vastaavat tiettyä indeksiä ja odottavat mahdollisuutta ennen päätöksen tekemistä.
- Mikä tahansa sijoitusrahaston myynti tai lunastus johtaa korkeampaan myyntivoittoveroon verrattuna ETF: ään. Näin ollen ETF: llä on suurempi verotehokkuus rakenteen ansiosta, joka sallii merkittävästi vähentää tai välttää pääomanjakoa.
- Osakekauppatili ei ole pakollinen, kun ostetaan sijoitusrahastoa, mutta koska ETF: llä käydään kauppaa osakemarkkinoilla, osakekauppatili tulee pakolliseksi.
- Sijoitusrahastoilla käydään kauppaa NAV: lla, joka noteerataan päivän lopussa, mutta ETF: llä käydään kauppaa koko päivän ajan, kuten osakkeilla.
- Sijoitusrahastoihin ei sisälly välityspalkkioita, mutta niitä sovelletaan ETF: n tapauksessa.
Sijoitusrahastojen ja ETF: ien vertailutaulukko
| Vertailun perusteet | Sijoitusrahasto | ETF: t |
| Tarkoitus | Se on sijoitusväline, jota hallitaan ammattimaisesti. Resurssit yhdistetään useilta sijoittajilta ja käydään kauppaa asiakkaiden puolesta. | Sijoitusjärjestelmä seuraa indeksiä. Ne listataan ja käydään kauppaa pörssissä. |
| Johtamistyyli | Aktiivinen mutta esitteessä mainittujen rajojen sisällä | Passiivinen tyyli |
| Kaupankäyntitilin vaatimus | Ei välttämätöntä | Vaaditaan tapahtumiin |
| Vero taakka | Myyntivoittovero on korkea usein kaupankäynnin vuoksi | Vertailun vuoksi peritään alempi vero |
| Välitys | Ei sovellettavissa varojen suoran oston vuoksi | Se on maksettava |
| Kulut | Korkea kulusuhde | Kulut ovat pienemmät, koska niillä ei käydä aktiivista kauppaa, mikä aiheuttaa kulusuhteiden laskun. |
| Kaupankäynti | Esiintyy rahastotalossa | Ne toteutettiin markkinoiden sijoittajille ja sijoittajilta. |
Johtopäätös
Edellä esitetyn yksityiskohtaisen keskustelun jälkeen molemmat ovat samanlaisia sijoitusmalleja, joiden tavoitteena on maksimoida saatujen sijoitusten voitot. Molemmilla on hyvät ja huonot puolensa ja riippuen riskinottokyvystä ja sijoittajien halutusta strategiasta, kumpaakin instrumenttia voidaan käyttää.
Toinen etu on, että molemmat voidaan sisällyttää yksittäiseen salkkuun tuoton maksimoimiseksi.
