Mitä rahoitusanalyytikko tekee?
Talousanalyytikko analysoi tai yritysyrityksen lopullisena tavoitteena ehdottaa johdolle / asiakkaille kannattavia sijoituspäätöksiä. He tekevät perusteellisen taloudellisen analyysin ja tekevät sopivat objektiiviset ennusteet johtopäätösten tekemiseen.
Keskustelemme rahoitusanalyytikon yhteisistä tehtävistä -
# 1 - Tietojen kerääminen
Talousanalyytikko kerää analyysin kannalta merkityksellisiä tietoja. Tiedot, kuten historiallinen tilinpäätös, liiketoimintaraportit kirjanpito-ohjelmistoista, tiedot osakekurssien muutoksista, toimialatutkimustiedot, tilastotiedot yrityksen tarjoamista tuotteista tai palveluista, analysoitavan yrityksen kannalta merkitykselliset makrotaloudelliset tiedot. Nyt herää peruskysymys, kuka antaa hänelle tällaista tietoa? Heidän on kerättävä tietoja yrityksestä itse tai Bloombergilta tai muilta hallituksen verkkosivustoilta, joissa tällaiset tiedot ovat saatavana suurelle yleisölle. Historiallinen tilinpäätös voidaan poimia maksutta Securities & Exchange Commissionin (SEC) verkkosivuilta.
# 2 - Järjestä tiedot strukturoidulla tavalla
Eri lähteistä peräisin olevan asiaankuuluvan tiedon rakenteellinen organisointi on tarpeen päätöksenteon ja käytettävyyden parantamiseksi. Siksi rahoitusanalyytikon on lajiteltava tiedot saatujen tietojen mukaan tai luokan mukaan. Talousanalyytikon erinomaiset taidot auttavat häntä järjestymään paremmin mahdollisimman lyhyessä ajassa.
# 3 - Ennusteet ja ennusteet
Kukaan ei tiedä tulevaisuutta, mutta silti ennustamme ja suunnittelemme tulevaisuutta. Myös yritykset tekevät saman. He ottavat perus- ja käyttöolettaman saadakseen tietyn joukon ennusteita. Joissakin tapauksissa asiakasyritys itse toimittaa ennusteet ja ennusteet, ja analyytikon on tarkistettava sama ennusteiden kohtuullisuuden suhteen. Analyytikoiden on helppo ennustaa yrityksen näkymien tulevaisuus. Tähän liittyy todennäköisyyksien taide ja tiede. Taide ja tiede tarkoittavat periaatteessa tiettyä oletusta ja työskentelyä näiden oletusten parissa.
# 4 - Talousmallien rakentaminen
Excelin rahoitusmalli on suurin analyytikoille leipä ja voi. Se on luonnollisesti tärkeä työalue henkilölle, joka työskentelee sijoituspankkitoiminnan, yritysrahoituksen ja pääomatutkimuksen alalla. Tunnetuimpia rahoitusmalleja ovat diskontattu kassavirta-analyysi (tunnetaan myös nimellä DCF-malli), vipuvaikutusmalli (LBO), sulautumis- ja yritysostomalli (M&A).
# 5 - Analysoi taloudelliset tulokset
Kun tiedot on järjestetty vaaditussa muodossa, seuraava tehtävä on analysoida tietoja, erilaisia työkaluja, kuten suhdelukuja ja mittareita. Joitakin analyysissä käytettyjä tunnuslukuja ovat bruttovoittomarginaali, liikevoittomarginaali, nettovoittomarginaali, muuttuvien kustannusten suhde myyntiin, vieraan pääoman suhde, sijoitetun pääoman tuotto, oman pääoman tuotto, nykyinen suhde, nettokäyttöpääoma, velkojien maksuaika ja velallisten perintäaika. On selvää, että on olemassa paljon enemmän suhdelukuja ja mittareita, joita analyytikko voi käyttää parempaan mukavuuteen päätöksenteossa. Tämä on tärkein työalue. Siksi tähän on varattava paljon aikaa.
# 6 - Anna suosituksia
Tehdyn analyysin perusteella hänen tehtävänään on antaa suositus. Analyysistä ei ole paljon apua, jos se ei voi antaa suosituksia. Suositus voi sisältää sijoittajan näkökulmasta tai liiketoiminnan näkökulmasta. Sijoittajanäkökulma tarkoittaa osakkeiden ostamista, pitämistä vai myymistä. Toisaalta liiketoimintanäkökulma tarkoittaa yksikön toiminnan parantamisen alueita, kuten kustannusten alentamistekniikat, uusien markkinoiden tutkiminen, ajatukset velattomasta yrityksestä, toiminnan tehokkuudesta jne. Normaali analyytikko antaa helposti suosituksen sijoittajan näkökulmasta, mutta vain osa asiantuntemuksesta voi antaa suosituksen liiketoiminnan näkökulmasta.
# 7 - Suosituksen esittäminen
Valmisteltuaan suositusluonnoksen he lopulta työskentelevät Microsoft PowerPointissa tarjoamaan jäsennellyn suosituksen. Esitys on rahoitusanalyytikon myyntitaito. Tapa, jolla he esittävät tietosuosituksen, määrittelee heidän lähestymistavansa työn tekemiseen.
# 8 - Kaavioiden ja kaavioiden luominen
Tämä on olennainen osa esitystä. Kaikki taloudelliset analyysit ovat epätäydellisiä ilman kaavioita ja kaavioita, jotka selittävät erilaisia tietoja. Kaaviot ja kaaviot auttavat lukijaa visuaalisesti sieppaamaan tiedot tietyille viivoille tai palkeille.
